我國溶解漿行業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀：產(chǎn)需回升且市場(chǎng)供不應(yīng)求 對(duì)外依存度超過80%

1.溶解漿產(chǎn)業(yè)鏈圖解

根據(jù)觀研報(bào)告網(wǎng)發(fā)布的《中國溶解漿行業(yè)現(xiàn)狀深度分析與發(fā)展趨勢(shì)研究報(bào)告（2024-2031年）》顯示，溶解漿是一種經(jīng)過化學(xué)加工純化得到的?纖維素含量高、雜質(zhì)少的化學(xué)精制漿。?它主要由自然界中含纖維素的植物經(jīng)過化學(xué)處理而來，具有白度高、纖維素分子質(zhì)量分布均勻、反應(yīng)性能好的特點(diǎn)。從產(chǎn)業(yè)鏈看，溶解漿上游包括棉短絨、木材等原材料；中游為溶解漿生產(chǎn)與供應(yīng)；下游為應(yīng)用領(lǐng)域，其可以用于生產(chǎn)黏膠纖維（粘膠短纖和粘膠長(zhǎng)絲）、硝化纖維、醋酸纖維等多種纖維素衍生物和功能材料等，應(yīng)用終端涉及服裝和紡織等行業(yè)。

資料來源：觀研天下整理

2.溶解漿產(chǎn)能穩(wěn)定，亞太森博占比最大

2019-2022年，我國溶解漿行業(yè)新產(chǎn)能釋放處于停滯狀態(tài)，無新增項(xiàng)目投產(chǎn)，產(chǎn)能總體維持在260萬噸左右。據(jù)悉，擁有溶解漿產(chǎn)能的企業(yè)數(shù)量也僅有7家，包括亞太森博、太陽紙業(yè)、湖南駿泰、湖北黃岡晨鳴、青山紙業(yè)、安徽華泰和石硯紙業(yè)。其中，亞太森博產(chǎn)能排名第一，占比達(dá)到46.15%；其次是太陽紙業(yè)，占比19.23%。

數(shù)據(jù)來源：觀研天下整理

數(shù)據(jù)來源：觀研天下整理

3.溶解漿下游需求以粘膠短纖為主

??粘膠短纖是一種人造纖維，也被稱為人造棉，生產(chǎn)所需的主要原材料包括棉漿粕和溶解漿等。其具有吸濕性好、手感柔軟等優(yōu)勢(shì)，主要用于服裝、紡織等領(lǐng)域。據(jù)悉，粘膠短纖是我國溶解漿下游最大需求領(lǐng)域，占比達(dá)到80%以上，是拉動(dòng)溶解漿行業(yè)發(fā)展主要?jiǎng)恿?。我國是全球最大粘膠短纖生產(chǎn)國和消費(fèi)國，對(duì)溶解漿需求量大。數(shù)據(jù)顯示，近年來其產(chǎn)量整體保持穩(wěn)定，維持在360-390萬噸之間，為溶解漿行業(yè)發(fā)展提供了重要保障。

數(shù)據(jù)來源：中國化學(xué)纖維工業(yè)協(xié)會(huì)、觀研天下整理

4.溶解漿產(chǎn)需回升，市場(chǎng)供不應(yīng)求

2017-2019年我國溶解漿產(chǎn)量較為穩(wěn)定，維持在150萬噸以上；其后受疫情、木材供給能力不足和價(jià)格高企及環(huán)保政策趨嚴(yán)等因素影響，我國溶解漿產(chǎn)量大幅下滑，2022年達(dá)到40萬噸，同比下降20%；2023年隨著國內(nèi)木材供給有所增加、粘膠短纖下游需求向好，其產(chǎn)量有所回升，達(dá)到65萬噸，同比增長(zhǎng)62.50%。同時(shí)在下游市場(chǎng)帶動(dòng)下，我國溶解漿表觀需求量整體保持在370萬噸以上。且在經(jīng)歷2年下滑后，于2023年其表觀需求量出現(xiàn)回升，達(dá)到461.64萬噸，同比增長(zhǎng)23.19%。

數(shù)據(jù)來源：CNKI、《造紙信息》等、觀研天下整理

值得一提的是，由于國內(nèi)木材資源供應(yīng)不足、價(jià)格高，而棉短絨又有更重要的用途（主要用于制造炮彈和其他炸藥），因此溶解漿的生產(chǎn)受到局限。同時(shí)溶解漿下游需求量大，這些也導(dǎo)致其產(chǎn)量遠(yuǎn)小于表觀需求量，市場(chǎng)存在較大產(chǎn)需缺口，需依靠大量進(jìn)口補(bǔ)充。數(shù)據(jù)顯示，近年來我國溶解漿進(jìn)口量始終維持在260萬噸以上，且呈現(xiàn)整體上升態(tài)勢(shì)，2023年達(dá)到396.73萬噸，同比增長(zhǎng)18.52%。同時(shí)，近年來我國溶解漿對(duì)外依存度始終處于較高水平，2023年達(dá)到85.92%。

數(shù)據(jù)來源：海關(guān)總署、觀研天下整理

數(shù)據(jù)來源：觀研天下整理（WJ）

注：溶解漿對(duì)外依存度=溶解漿進(jìn)口量÷(溶解漿進(jìn)口量+溶解漿產(chǎn)量)